【アナリスト水田雅展の銘柄分析】キーウェアソリューションズは12月安値から急反発して調整一巡、収益改善期待で出直り

【アナリスト水田雅展の銘柄分析

 システム受託開発やシステムインテグレーションのキーウェアソリューションズ<3799>(東2)の株価は、12月25日安値440円から急反発して1月8日の550円まで戻し、その後も500円近辺で推移している。調整が一巡して強基調に転換する動きだ。収益改善期待で出直り展開だろう。

 システム受託開発事業(公共システム開発、ネットワークシステム開発)、経営とITの総合コンサルティング事業(システムインテグレーション、ITサービス、サポートサービス)、その他事業(機器販売など)を展開している。

 主要顧客は、筆頭株主であるNEC<6701>グループ向けが約4割を占め、NTT<9432>グループ、JR東日本<9020>グループ、三菱商事<8058>グループ、日本ヒューレット・パッカードなどが続いている。NECと連携して医療分野や流通・サービス業分野へ事業領域を広げ、ERP(統合業務パッケージ)関連やセキュリティ関連も強化している。

 中期経営計画「3Frontiers!」では、目標数値として15年3月期売上高180億円、経常利益5億円を掲げ、事業領域拡大や成長分野開拓を推進している。

 なお1月8日に経済産業省「平成26年度健康寿命延伸産業創出推進事業」の「職場における健康投資に関する効果指標および投資環境整備(健康データのオープン化・小規模事業所)」に、フジクラ<5803>が代表団体として選出され、職域健康投資コンソーシアムとして当社が参画すると発表した。また1月15日には、総務省「新たなワークスタイルの実現に資するテレワークモデルの実証」プロジェクトにモデル企業として選ばれ、15年1月から実証を開始したと発表している。

 今期(15年3月期)の連結業績見通し(5月14日公表)は売上高が前期比4.7%増の180億円、営業利益は非開示、経常利益が同36.2%増の5億円、純利益が同70.8%増の4億10百万円、配当予想が前期と同額の年間10円(期末一括)としている。

 第2四半期累計(4月~9月)は前年同期比9.0%減収で、営業利益、経常利益、純利益とも赤字に転落した。前年同期の特需一巡、不採算プロジェクトの発生、一部開発案件の延期・凍結などが影響した。しかし通期ベースでは新規案件の受注拡大、売上総利益率の改善、販管費の削減などの効果で挽回が期待される。

 中期的には、15年から本格化するマイナンバー制度(社会保障・税番号制度)導入関連のシステム投資、国・地方を通じた行政情報システムの改革、さらに20年東京夏季五輪に向けたインフラ投資などで受注拡大が予想され、収益は改善基調だろう。

 株価の動きを見ると、12月25日の安値440円から急反発して1月8日には550円まで戻した。その後も概ね500円近辺で推移している。調整が一巡したようだ。

 1月16日の終値495円を指標面で見ると、今期予想連結PER(会社予想の連結EPS50円43銭で算出)は9~10倍近辺、今期予想配当利回り(会社予想の年間10円で算出)は2.0%近辺、前期実績PBR(前期実績の連結BPS705円93銭で算出)は0.7倍近辺である。

 日足チャートで見ると、25日移動平均線を突破して下値を支える形となった。また週足チャートで見ると、13週移動平均線突破の動きを強めている。調整が一巡して強基調に転換する動きだ。収益改善期待で出直り展開だろう。

>>キーウェアソリューションズのMedia-IR企業情報

  • このエントリーをはてなブックマークに追加

関連記事

最新記事

カテゴリー別記事情報

     

    新着記事

    ピックアップ記事

    1. ■フッ化水素などの周辺にも唯一無比な存在が数多い  例えば韓国への輸出規制3品目である高…
    2.  大型連休中の先週、野菜などで作った代替肉の食品メーカー、ビヨンド・ミートが米国でNASDAQ…
    3. ■前3月期の営業利益2.1倍など業績の大幅回復とともに注目強まる ミサワホーム中国<17…
    2019年10月
    « 9月    
     123456
    78910111213
    14151617181920
    21222324252627
    28293031  

    アーカイブ

    IRインタビュー 一覧

    Eストアーの石村賢一社長に聞く アイビーシーの加藤裕之社長に聞く ピクスタの古俣大介社長に聞く メディカル・データ・ビジョンの岩崎博之社長に聞く イワキの岩城慶太郎副社長に聞く ヨコレイの西山敏彦社長に展望を聞く 平山の平山善一社長に近況と展望を聞く アンジェス MGの山田 英社長に聞く CRI・ミドルウェアの押見正雄社長に聞く 京写の児嶋一登社長に聞く

    アーカイブ

    「日本インタビュ新聞社」が提供する株式投資情報は投資の勧誘を目的としたものではなく、投資の参考となる情報の提供を目的としたものです。投資に関する最終的な決定はご自身の判断でなさいますようお願いいたします。
    また、当社が提供する情報の正確性については万全を期しておりますが、その内容を保証するものではありません。また、予告なく削除・変更する場合があります。これらの情報に基づいて被ったいかなる損害についても、一切責任を負いかねます。
    ページ上部へ戻る